Årsrapport 2025Frende Holding AS

For skadeforsikringene har skadeomkostningene vært svært mye høyere de siste årene enn det vi har sett tidligere. Vi merker oss at styrtregn blir mer intenst, at stormer og flommer blir vanligere og at bilskader skjer stadig oftere, til tross for avansert teknologi som er ment å forhindre nettopp dette. I tillegg til at antallet skader har økt, så har hver enkelt skade blitt svært mye dyrere de siste årene, grunnet høye delepriser, høye timepriser og dyre byggevarer.

Frende fikk sin aller dyreste enkeltskade i 2025, en storbrann på Tysnes, og fikk gjennom uværet «Amy» oppleve en av de mest krevende naturskadehendelsene noensinne.

Frende leverer en betydelig bedring i skadeprosent sammenlignet med fjoråret.

Målrettede tiltak i form av risikovurdering, prising og kjøpsregler er med på å forklare bedringen i skadeprosent. I tillegg følger vi leverandørene tett, for å ha best mulig kontroll på skadeinflasjonen.

Frende Livsforsikring leverer et resultat før skatt på 109 millioner kroner, mot 126 millioner året før. For uføreproduktene har 2025 vært utfordrende grunnet det økende antallet uføre i Norge, og blant frendekundene, noe som også gjenspeiler seg i Frende sine tall og krever tett oppfølging. I 2025 ble det gjort nødvendige tiltak både på pris- og reservesiden som gjør livselskapet bedre rustet til å håndtere det som kanskje må anses som den nye normalen.

Frende samarbeider med SafeChoice om et banebrytende behandlingsopplegg for kunder med uførepensjon. Målet er å hjelpe langtidssykmeldte tilbake i arbeid gjennom skreddersydde, effektive tiltak, ofte med gode resultater på få uker. Dette pilotprosjektet styrker Frendes samfunnsansvar og gir uføre nytt håp. Pilotprosjektet har allerede vist at flere kunder er helt eller delvis tilbake i jobb.

Tiltaket er en del av Frendes satsing for å bidra til å dempe samfunnskostnadene, og begrense egne utbetalinger ved uføresaker, i tillegg til å bidra positivt for den enkelte.

Solid finansresultat i en urolig verden

Finansmarkedene ga et betydelig bidrag i 2025-resultatet.

Avkastningen på aktivt investerte midler endte på 6,8 prosent, tilsvarende 451 millioner kroner – det høyeste finansresultatet i Frendes historie. Dette er eksepsjonelt sterkt, sett opp mot høy usikkerhet rundt alt som skjer i verden, geopolitisk kaos og et usikkert finansmarked.

Frende har over mange år jobbet dedikert med å innlemme prinsipper for ansvarlighet og bærekraft i investeringsstrategien. Vi har jobbet systematisk for å sikre at investeringene våre ikke bare gir høy avkastning, men også tar hensyn til anerkjente ESG-faktorer. Dette innebærer blant annet å unngå investeringer i selskaper som ikke oppfyller de strenge kravene vi har satt, og å prioritere investeringer som bidrar til en grønnere og mer bærekraftig fremtid.

Strategien for ansvarlige investeringer har også inkludert en aktiv dialog med forvalterne vi investerer gjennom, for å sikre at de forplikter seg til beste praksis innenfor ESG-områdene, og vi har sett positive resultater av dette arbeidet. Dette har ikke bare bidratt til å redusere risikoen i investeringene våre, men også til å øke den langsiktige avkastningen for kundene og eierne våre.

Den positive finansavkastningen på 6,8 prosent i 2025 viser at det er mulig å kombinere god økonomisk avkastning med ansvarlige investeringer. Dette resultatet gir oss et sterkt fundament for videre vekst og lønnsomhet, og vi vil fortsette å jobbe for å oppnå enda bedre resultater i årene som kommer. Forpliktelsen vår til bærekraftige investeringer vil forbli en sentral del av konsernets overordnede strategi, og vi ser frem til å fortsette å levere verdi til kundene, eierne og samfunnet som helhet.

Finansresultatet på aktivt investerte midler endte på 451 (364) millioner kroner i året. Det tilsvarer en avkastning i året på 6,8 (6,2) prosent.

Resultat før skatt 785 millioner kroner
Til tross for utfordringer med en galopperende økning i erstatningskostnadene, har Frende levert et rekordsterkt resultat. Konsernet har raskt tilpasset seg endringer i markedet og har gjennomført tiltak som har bidratt til å opprettholde en høy kundetilfredshet og lav oppsigelsesrate, til tross for at det har vært nødvendig med høyere gjennomsnittlige prisøkninger sammenlignet med foregående år.

Hovedårsakene til det sterke resultatet er en kraftig bedring av forsikringsresultatet og den positive utviklingen i finansmarkedene. Vi har også sett en betydelig vekst i bestandspremien, som nå er nær 4,5 milliarder kroner.

Med et resultat før skatt på 785 millioner kroner og en forbedring på 402 millioner kroner fra fjoråret, er Frende godt posisjonert for videre vekst og suksess i årene som kommer.

Frende har all grunn til å være fornøyde med vekst og solide salgsresultater i året som har gått. Det er et resultat av et sterkt fokus hos distributører, dyktige rådgivere og strategiske satsinger som kjøp av portefølje fra Granne Forsikring. Dette har resultert i en netto økning i antall forsikringskunder på fem prosent i løpet av 2025.

Tilbudsaktiviteten øker på imponerende vis hvert år, og var vesentlig høyere enn året før. Overordnet leverer alle distributører godt foran målsettinger for året. Distributørene har lokal forankring og kontorer og rådgivere der kunden er. Dette er en av hovedårsakene til at Frende lykkes så godt med salget til nye og eksisterende kunder.

Digitalt salg og etablering av vekstteam
Det digitale salget økte med 29,5 prosent i 2025. Resultatet reflekterer et målrettet og datadrevet samspill mellom markedsføring og salg, der effektive kampanjer, tydelig prioritering og kontinuerlig optimalisering av digitale flater har vært avgjørende

Frende opplever kraftig salgsvekst i digitale selvbetjeningskanaler og den relative andelen av digitalt salg versus betjent salg øker.

Veksten vitner blant annet om økt digital modenhet hos kundene. Vi opplever også at Frendes digitale løsninger får gode tilbakemeldinger fra brukerne.

Frende har etablert et tverrfaglig vekstteam som jobber med de digitale salgsløsningene. En sentral driver og premiss for dette teamet er utvikling av løsninger basert på kunde- og innsiktsdrevet vekst. Vi har i økende grad fokus på å jobbe tett sammen med de samarbeidende bankene hvor Frendes løsninger er tett integrert i bankenes digitale flater og nettbanker. Vi ser åpenbart verdi av arbeidssettet og vil i 2026 ytterliggere forsterke denne måten å jobbe på, for å fremme gode, effektive kundereiser i digitale kanaler.

Flere kunder og etablering av finanshus på Nord-Vestlandet

Frende overtok den landbaserte porteføljen til Granne Forsikring den 1. januar 2025. Dette bidro til å øke Frendes portefølje med 180 millioner, og Frende går ut av året med en markedsandel i skadeselskapet på 3,7 prosent.

Gjennom oppkjøpet har Frende fått med seg 21 dyktige medarbeidere i Ålesund og Ulsteinvik. Disse har vært avgjørende for å sikre en smidig overgang for kundene fra Granne til Frende. Det har vært gjort en glimrende jobb med å ta de nye kundene trygt om bord i Frende, og arbeidet er nå fullført med svært gode resultater.

Nå er blikket rettet fremover, med mål om å styrke markedsandelen, blant annet gjennom samarbeid med eierbankene. Som en del av denne satsingen har vi etablert et felles finanshus i Ulsteinvik sammen med Sparebanken Norge. Dette understreker tro vi har på verdien av lokale rådgivere som kjenner kundene og markedet.

Frende har fått betydelig støtte fra eiere og samarbeidspartnere gjennom året, noe som har styrket selskapets posisjon og vekst.

Sparebanken Norge er etablert som et resultat av sammenslåingen mellom Sparebanken Sør og Sparebanken Vest. De åpner kontorer i nye geografiske områder, og Frende jobber tett med banken for å sikre et helthetlig verdiforslag til kundene.

Frendegruppen har blitt ytterligere styrket og formalisert som et samarbeid mellom eiere og distributører av Frende i året som har gått. Frendegruppen fungerer som en paraplyorganisasjon uten mål om eget overskudd, der eierne og distributørene selv har direkte og valgfritt eierskap i de ulike produktselskapene. Produktselskapene inkluderer Balder Betaling, Brage Finans, Norne Securities, Verd Boligkreditt, Borea Asset Management og Frende Forsikring.

Gjennom initiativer og felles strategisk fokus viser eierne at de satser stort på Frende. Dette er et konkret bevis på at eierne ønsker å utvikle et stadig sterkere samarbeid og et alternativ for eierbanker som ønsker å skape verdier lokalt og bevare egen selvstendighet. Frende står støtt sammen med eierne og distributørene våre.

Syv brannkasser valgte Frende som samarbeidspartner, og kommer inn i frendefamilien fra årsskiftet 2025/2026. Det betyr et stort potensial i ny bestand og lokal tilstedeværelse for Frende.

Brannkassene har vært til stede i generasjoner, og det er tidligere Hallingdal, Valdres, Sykkylven, Indre Sunnmøre, Stjørdal, Oppdal-Rennebu, samt Surnadal Heim og Tingvoll Gjensidig Brannkasse som nå forlater Gjensidige Forsikring ASA. Brannkassene etablerer nye merkevarer og går til Frende, sammen med de tre tidligere brannkassene fra Varig-gruppen.

Med det strategiske grepet de nå gjør med Frende-avtalen, gir det mulighet til fortsatt å være lokale forsikringsselskap. De har gjennom denne avtalen lagt fundamentet for å kunne videreutvikle virksomheten.

Brannkassene har i snart 200 år vist at de kan forsikring og bidrar til lokalsamfunnet. Lokalt engasjement, høy forsikringskompetanse og solid kunnskap om lokale forhold er noen av fellesnevnerne mellom brannkassene og Frende.

Brannkassene beholder lokalkontorene sine og satser lokalt sammen med Frende. Kundene vil møte trygge, lokale rådgivere med høy kompetanse i nærheten av der de bor, helt i tråd med frendemodellen.

Med Brannkassene har Frende nå 28 distributører, og en bredere geografisk tilstedeværelse. Dette forsterker frendekonstellasjonen i forsikrings-Norge.

Frende fortsetter å styrke seg i bedriftsmarkedet. Kundeporteføljen har økt med 50 prosent på to år. Frende vokser også relativt mot markedet, og raskere enn markedet i snitt, med en markedsandel som for første gang har passert to prosent i bedriftsmarkedet.

Også internt i Frende vokser bedriftsmarkedet relativt raskere enn privatmarkedet, og blir en stadig større del av Frendes totale portefølje.

Det er tre hovedårsaker til at bedriftsmarkedet vokser så godt: Eksisterende distributører, vellykket inkludering av nye distributører, samt økt risikovilje og styrket samspill med forretningsutvikling og risikovurdering.

Eksisterende distributører fortsetter å øke sine prestasjoner og salg fra allerede høye nivåer. Vi trekker særlig frem Varig-kanalen som har økt sitt årlige salg med nesten 80 prosent i 2025, sammenlignet med 2023.

Frende har økt risikoapetitten de siste årene, spesielt på eiendom. Dette har vært viktig for samspillet med bankdistributørene, som har en stor andel eiendomskunder. At Frende blir mer konkurransedyktig i denne kundegruppen løftes frem som en viktig årsak til den positive utviklingen.

I tillegg til at fornøyde distributører er en nøkkel for Frendes suksess, har kundetilfredshet alltid vært en viktig del av strategien, og Frende følger utviklingen nøye gjennom flere målinger.

I 2025 vant Frende beste kundeservice på forsikring. Undersøkelsen KSIndeks fra Kantar og Tekna er Norges største undersøkelse innen kundeservice. Frende vinner kåringen for andre gang, og det er syvende gang vi kommer på topp tre. For første gang ble vi også kåret til topp tre totalt, uavhengig av bransje.

Frende er også selskapet med flest fornøyde kunder i forsikringsundersøkelsen til finn.no (Opinion).

Kundesenteret vant i 2025 også raskeste svartid innen kundeservice på forsikring i en undersøkelse fra CustomerTrends og Kundeserviceavisen. Den viser at det er sterk sammenheng mellom svartid og kundetilfredshet.

Frende har sterke resultater på Brilliant og i egne målinger av kundetilfredshet, som blir gjennomført tre ganger i året. Disse gir nyttig innsikt og gjør at Frende kan jobbe målrettet for å holde servicenivået høyt og sette i gang tiltak underveis. I 2025 nådde ikke Frende helt toppen i EPSI Rating, som har vært en viktig bransjemåling for Frende i mange år.

En tverrfaglig prosjektgruppe sørger for at Frende hele tiden forbedrer opplevelsen for kundene.

Frende bruker kunstig intelligens (KI) og robotteknologi for å automatisere skadebehandling, og også innen analyse og kundeservice. Det siste året har vi automatisert mange skadetyper gjennom bruk av kunstig intelligens og robot. KI-modeller leser og forstår input som typisk kan være en digital skademelding og bilder, og foreslår et utfall som skadebehandler godkjenner, før robot utfører selve handlingen.

Løsningene blir ofte omtalt som «human-in-the-loop» fordi det er saksbehandler som tar den endelige vurderingen på om modellens forslag er det riktige i den enkelte skadesak. Tilnærmingen gjør at mennesker bevisst er med i «løkken» – altså i treningen, bruken eller vurderingen. Dette er en spennende utvikling som Frende skal jobbe enda mer med på flere områder i årene som kommer.

I 2025 gjennomførte roboter støttet av KI hele 1 080 976 saker hos oss i Frende, og dette er en økning på 30 prosent fra 2024. Dette representerer 107 000 sparte timer som blir brukt på mer kunderettede oppgaver og rådgivning. Når digitalisering øker effektiviteten i interne prosesser, enten det er i salg, risikovurdering eller i skadeoppgjør gir dette blant annet raskere og mer presis hjelp for kundene.

Satsingen på digitalisering og automatisering gjør oppgjørsprosessene stadig mer sømløse, hvor helautomatisering av reise oppgjør er ett eksempel.

Skader meldes digitalt i større og større grad. Frende har derfor valgt å endre organiseringen i oppgjørsdivisjonen for å tilpasse den til endringen i kundeadferd. Fremtidens skadebehandling ligger i å finne den beste kombinasjonen mellom menneske og maskin. Målet er fortsatt å gi gode kundeopplevelser og bruke ressursene mest mulig effektivt, samtidig som Frende skal være et godt sted å jobbe.

Frende var finalist til Innsiktsprisen i regi av den Norske Dataforening med et prosjekt som brukte kompetanse fra KI, robot, datavarehus og den kundebevarende avdelingen for å lage en automatisert behandling når en kunde ønsker å si opp forsikringen.

I 2025 har Frende implementert nytt kjernesystem for livsforsikring. Det gamle systemet hadde nådd slutten av sin levetid. Det nye har vært i produksjon for nysalg siden mars 2025 og i full drift med migrerte data fra gammelt system, fra juni 2025. Fra samme tidspunkt ble det gamle systemet stengt ned.

Frendes nye system er bygd på moderne teknologi med en API-basert tilnærming spesielt for skyen. Systemet er også utviklet for å kunne brukes for skadeforsikring. Frende sitt nåværende system for skadeforsikring, nærmer seg også slutten av sin levetid og Frende har derfor besluttet å fase dette ut og gå over til samme system for både liv- og skadevirksomheten. Dette vil gir en moderne, kostnadseffektiv løsning og sørger for at Frende er godt posisjonert for konsolidering og ytterligere vekst. Prosjektet har god fremdrift i henhold til planen.

Frende har gode pensjons- og forsikringsordninger, fleksibel arbeidstid, gode utviklingsmuligheter, en egen gruppe som lager sosiale tilbud for alle, bedriftshytter, subsidiert personalresturant og flotte kontorlokaler midt i Bergen sentrum. Frendeselskapene tiltrekker seg engasjerte og dyktige medarbeidere.

Frende har som mål å legge til rette for et inkluderende og mangfoldig arbeidsmiljø. Frende skal gjenspeile det samfunnet vi lever i, bidra til like muligheter for deltakelse i arbeidslivet og dermed til økt verdiskapning på arbeidsplassen.

En tverrfaglig arbeidsgruppe jobber for at Frende skal være en attraktiv arbeidsgiver, og å synliggjøre dette, blant annet ved god internkommunikasjon, slik at frendene skal bli bedre kjent med avdelingene og hverandre på tvers, noe som igjen åpner dører for samarbeid.

Alle i Frende er omfattet av Frendes etiske retningslinjer, som bidrar til en ansvarlig og trygg arbeidskultur.